Você está em: Home Finanças Pessoais Aprendendo a investir Palavra-chave para investir
Todos sempre esperam uma única e mágica resposta na hora de investir: onde investir para ganhar mais sem correr um grande risco.
Essa relação não existe. Todo investimento embute certo grau de risco e quanto maior o retorno almejado maior deve ser o risco assumido. Portanto, a palavra-chave para investir é INFORMAÇÃO. Não existe "almoço de graça", como se diz no mercado.
Quanto mais você souber sobre os investimentos disponíveis, mais confortável estará para tomar decisões sobre seu dinheiro.
Ao investir em um fundo, por exemplo, é preciso ler atentamente o prospecto e o seu regulamento, além de entender no detalhe sua política de investimentos e os riscos embutidos. Já para investir em ações é necessário ler a respeito da empresa de que deseja se tornar sócio, avaliar o mercado no qual está inserida e suas perspectivas de longo prazo.
Tanto em um investimento como no outro, você conta sempre com profissionais altamente preparados para orientá-lo da melhor forma. Mas lembre-se de que você é o principal responsável por suas decisões e pelo rumo de seu dinheiro.
Então cabe a você a tarefa de entender seus objetivos e sua tolerância ao risco para daí tomar a decisão sobre o produto que mais atende a suas necessidades.
Cuidados com a inflação
O "leão" pode ser um aliado
Inflação é a variação dos preços de bens e serviços consumidos que acaba por corroer o poder aquisitivo de uma moeda. Na prática significa que seu dinheiro passa a valer menos, ou seja, a mesma quantidade de dinheiro compra uma quantidade menor de produtos.
O Brasil, na década de 1980 e início dos anos 90 exibiu taxas de inflação altíssimas, que chegavam a ultrapassar 80% ao mês. Ou seja, num único mês um produto poderia quase dobrar de preço.
Mas desde meados de 1994, com o início do Plano Real, o Brasil tem trilhado o caminho de uma relativa estabilização econômica e passou a conviver com taxas de inflação bem mais razoáveis.
No entanto, mesmo uma taxa de inflação modesta poderá comprometer o poder de compra de suas economias no longo prazo. Só para se ter uma ideia, uma taxa de inflação de 5% ao ano resulta em 100% de inflação em 14 anos.
Por isso, sua carteira de investimento precisa ter uma valorização maior do que a inflação para proteger suas economias.
Segundo essa regra, se você dividir 72 pela taxa anual de inflação, encontrará o número de anos em que os preços atuais terão dobrado de valor. Por exemplo, se a inflação é de 4%, então divida 72 por 4. O resultado, 18, é o número de anos em que os preços terão dobrado com esta inflação anual.
Para saber se a rentabilidade de sua carteira de investimento está, ao menos, protegendo suas economias da inflação, é necessário calcular o ganho real de suas aplicações. Você deverá primeiro escolher um índice de inflação (os três mais utilizados estão na tabela abaixo) e fazer uma conta simples que é extrair do seu ganho nominal a taxa de inflação acumulada no período.
Rentabilidade real = Rentabilidade nominal (j) dividida pela taxa de inflação (i)
Acompanhe abaixo um exemplo hipotético do cálculo de rentabilidade real:
j em 1 ano = 10% a.a.
i em 1 ano = 5% a.a.
Rentabilidade Real = (((j/100+1) / (i/100+1)) - 1) x 100)
Rentabilidade Real = (((10/100+1) / (5/100+1)) - 1) x 100
= ((1,10) / (1,05) - 1) x 100
= (1,0476 - 1) x 100
= 4,76%a.a.
Calculado pelo IBGE (Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística), o índice mede a variação dos preços no comércio para o consumidor final. É considerado o índice oficial de inflação do Brasil. O Banco Central utiliza o IPCA para traçar o sistema de metas para a inflação do País. Ele mede o custo de vida de famílias com renda entre 1 a 40 salários mínimos nas regiões metropolitanas das capitais brasileiras e é medido entre os dias 01 e 30 de cada mês.
Calculado pela Fundação Getúlio Vargas (FGV), registra a inflação de preços desde matérias-primas agrícolas e industriais até bens e serviços finais. Ele abrange toda a população, sem distinção por faixa de renda. O IGP é formado pela média de três índices: IPA (Índice de Preços por Atacado, com peso de 60%); IPC (Índice de Preços ao Consumidor, peso de 30%); e INCC (Índice Nacional de Custos da Construção, peso de 10%). Os Índices Gerais de Preços da FGV apresentam-se em três versões: IGP-DI, IGP-10 e IGP-M. A diferença entre eles é o período de coleta. O IGP-M é voltado predominantemente à comunidade financeira e, também, é muito usado para reajuste de energia elétrica e contratos de aluguéis.
Índice de Preços ao Consumidor da Fipe
Calculado pela Fipe (Fundação Instituto de Pesquisas Econômicas), ele mede a inflação no município de São Paulo. É calculado medindo-se o mês cheio, de 01 a 30 ou 31, de maneira quadrissemanal. São consideradas as variações de preços de produtos e serviços definidos por uma Pesquisa de Orçamentos Familiares (POF), que indica o que cada família gasta em média e quais itens são de maior relevância. Sete grupos de análise são utilizados, tais como: habitação (32,79%), alimentação (22,73%), transportes (16,03%), despesas pessoais (12,30%, com itens como fumo, bebidas, recreação e artigos de higiene e beleza), saúde (7,08%), vestuário (5,29%) e educação (3,78%). O indicador reflete o custo de vida de famílias com renda mensal de 1 a
20 salários mínimos.
Para saber mais sobre os índices inflacionários, você pode consultar os sites www.ibge.gov.br, www.fgv.br e www.fipe.org.br
A nova tributação das aplicações financeiras exige que você pense sobre seus investimentos como nunca antes havia feito, sob pena de perder um bom dinheiro mesmo em aplicações tradicionais e conservadoras.
Antes de escolher a aplicação você tem obrigatoriamente de saber qual será o destino daquele dinheiro. Caso contrário amargará perdas, e não são poucas.
O governo promoveu uma ampla mudança na tributação das aplicações financeiras, privilegiando as aplicações de longo prazo e penalizando fortemente as de curto prazo. Saber interpretar corretamente essas mudanças vai ajudá-lo a aproveitar melhor as oportunidades de ganhos e evitar perdas desnecessárias.
Diversificação geralmente é o melhor caminho para que investidores consigam diluir o risco de sua carteira de investimento. A diversificação é, portanto, uma estratégia de investimento e estudos comprovam que é uma das estratégias com melhores resultados historicamente.
Com a diversificação você consegue suportar perdas em algumas aplicações porque estará ganhando em outra ponta. Para tanto, contudo, é necessário que você invista em mercados que tenham uma correlação negativa, ou seja, reagem de maneira oposta a determinados eventos da economia.