Vào tháng 2 năm 2003, kế hoạch cho nền tảng phần mềm Xenon bắt đầu, và được đứng đầu bởi Phó Chủ tịch J Allard của Microsoft. Tháng đó, Microsoft tổ chức một sự kiện cho 400 nhà phát triển ở Bellevue, Washington để tuyển dụng hỗ trợ cho hệ thống. Cũng trong tháng đó, Peter Moore, cựu chủ tịch của Sega of America, gia nhập Microsoft. Vào ngày 12 tháng 8 năm 2003, ATI đã ký hợp đồng sản xuất bộ xử lý đồ họa cho máy chơi game mới, một thỏa thuận được công bố hai ngày sau đó. Trước khi ra mắt Xbox 360, một số bộ phát triển Alpha đã được phát hiện sử dụng phần cứng Mac G5 của Apple. Điều này là do bộ xử lý PowerPC 970 của hệ thống chạy cùng một kiến trúc PowerPC mà Xbox 360 cuối cùng sẽ chạy dưới bộ xử lý của IBM. Theo những gì đã xảy ra, các nhân viên của Sony đã được đưa vào chương trình phát triển bộ xử lý âm nhạc từ Microsoft và Microsoft.
Năm 2003