A povoação foi fundada em 25 de abril de 1823 pelo Guarda-Mor Joaquim José da Cunha Bastos, juntamente com Antônio dos Reis Rosa e João Marques de Araújo, sendo esses dois últimos os doadores da área de aproximadamente 500 hectares, que constituiram o patrimônio inicial. Neste dia foi celebrada a primeira missa , pelo Padre Venâncio José Siqueira e essa data ficou registrada como de fundação da cidade, àquela época chamada Povoado de São Sebastião de Areado.
Em 1823, ainda, foi construída por Joaquim da Cunha Bastos, a Capela dedicada a São Sebastião.
De 1871 a 1911, período em que foi freguesia, destacou-se a figura do Padre Antônio Mariano Pimentel, seu vigário e principal responsável pelo desenvolvimento verificado.
A primeira denominação foi Povoado de São Sebastião de Areado, até quando criou-se a vila que recebeu o nome de Vila Gomes. Em 20 de setembro de 1919, teve seu nome trocado para Areado, pela Lei Estadual nº 747.
Desde os tempos coloniais, os descobridores de Minas chamavam de Areado a um lugar plano e arenoso, a beira-rio ou qualquer terreno onde há muita areia fina como em baixada dos vales, margem de rio, ribeirão ou córrego.
As caravanas de boiadeiros que passavam pela região, aproveitavam a areia fina existente às margens de um córrego para arear os utensílios de cozinha. Este fato deu a origem do nome Areado, como ficou conhecido o local.
A agricultura fixou os recém chegados ao solo assim que a mata foi derrubada. Experiências se fizeram, então, do plantio do trigo e centeio. Considerável êxito tiveram as culturas de cana-de-açúcar, fumo e algodão. Como atividade auxiliar e secundária, foi praticada a criação do gado.
No tempo, as casas eram de pau-a-pique, sendo substituídas, posteriormente, pelo adobo. Os artesanatos surgiram para suprir as necessidades de utensílios, vestimentas, instrumental, fiação em roca, a tecelagem manual, a manufatura do couro e a cerâmica.
Em 1870 eram calculados em 700 os habitantes da comunidade.
Gentílico: areadense
Formação Admistrativa
Distrito criado com a denominação de São Sebastião do Areado ex-povoado, pela lei provincial nº 1788, de 22-09-1871 e por lei estadual nº 2, de 14-09-1891, subordinado ao município de Alfenas.
Elevado à categoria de vila com a denominação de Vila Gomes, pela lei estadual nº 556, de 30-08-1911, desmembrado do município de Alfenas. Sede no antigo distrito de São Sebastião do Areado atual vila Gomes. Constituído do distrito sede. Instalado em 01-06-1912.
Pela lei estadual nº 747, de 20-09-1919, vila Gomes passou a denominar-se Areado.
Nos quadros de apuração do Recenseamento Geral de 01-IX-1920, a vila de Areado é constituído do distrito sede.