O rácio combinado situou-se nos 94,9%, uma deterioração de 1,7 pontos percentuais face a 2008, como resultado do crescimento da taxa de sinistralidade bruta. O activo líquido da Médis cifrou-se em 66.136 milhares de euros e o capital próprio em 29.993 milhares de euros, uma taxa de crescimento negativa de 2,9% face ao exercício anterior, explicada essencialmente por uma diminuição nos Resultados Líquidos.
A cobertura do activo pelos capitais próprios cifrou-se em 45,4%. O rácio de solvência situou-se em 148%, no entanto, em 2009 não será efectuada distribuição de dividendos, reforçando-se os capitais próprios da companhia para os desafios futuros.
A Millenniumbcp Fortis opera no mercado de fundos de pensões através da sociedade gestora Pensõesgere, baseando a sua actividade na qualidade da informação prestada, no acompanhamento permanente e na resposta atempada às solicitações dos seus Clientes, tendo, em 2009, mantido a sua posição de liderança com 32,5% de quota de mercado.
Em resultado da sua actuação, a Pensõesgere demonstrou em 2009 um desempenho positivo ao atingir 7.093 milhões de euros em activos sob gestão, que representa um crescimento de 2,8%, o qual compara com um decréscimo de 7,1% verificado em 2008. Numa filosofia integrada de aproveitamento das sinergias do Grupo, a Pensõesgere manteve o relacionamento com as redes bancárias de empresas do Millennium bcp – corporate e Empresas – através de acções concertadas de promoção de negócios na área de "Employee Benefits".
No decorrer do exercício em análise, foram reforçadas várias iniciativas para o desenvolvimento das ferramentas informáticas especificas da Pensõesgere com o objectivo de melhorar a produtividade e qualidade do trabalho, bem como para permitir responder à crescente quantidade de informação a fornecer aos Participantes e Beneficiários dos fundos de pensões.
Durante o ano 2009, foram enviados por correio, para a generalidade dos Participantes dos fundos de pensões, extractos individuais com informação sobre a rendibilidade, nível de financiamento e o valor dos respectivos "direitos em formação". Ne sequência de ter passado a ser certificada em 2008 como "GIPS Compliant" (Global Investment Performance Standards), foi realizado em 2009 um processo de reverificação de forma a assegurar esta classificação.
Durante o mês de Abril de 2009, realizou-se o primeiro inquérito global à satisfação dos Clientes, o qual permitiu ter uma noção mais clara sobre a forma como os interlocutores da Pensõesgere nas empresas suas clientes percepcionam os serviços que lhes são prestados e quais são as suas expectativas.
Este estudo inicial, mais do que permitir retirar uma medida quantitativa, permitiu estabelecer o ponto de partida para a monitorização continuada da satisfação dos Clientes e para o lançamento de projectos de melhoria de qualidade. No final de 2009, o volume total de activos geridos, repartidos por 31 fundos fechados, 4 fundos abertos e 5 fundos abertos PPR, atingiu 7 093 milhões de euros, traduzindo um aumento 193 milhões de euros face a 2008, o que representa um crescimento de 2,8%.
O total dos 38 fundos fechados totalizou 6 960,9 milhões de euros, a que correspondeu um aumento de 199,5 milhões de euros face a 2008. Quanto aos fundos abertos o volume de activos sob gestão situou-se em 83 milhões de euros o que, apesar da captação de alguns Clientes novos e das boas valorizações, representa uma redução de 5,5 milhões de euros face a 2008.
No que diz respeito aos fundos PPR, o valor sob gestão no final de 2009 atingiu 49,2 milhões de euros, valor inferior em 2,9 milhões de euros ao de 2008. Este decréscimo resulta do facto de uma parte significativa dos seu Clientes já reunirem as condições para o reembolso.
A Pensõesgere mantém uma oferta diversificada de PPR, que é composta pelos seguintes fundos: Præmium S, Præmium V, BNU Vanguarda, Vanguarda e Europa. Os fundos BNU Vanguarda, Vanguarda e Europa apresentam um perfil de risco intermédio. O Præmium S não investe em acções, enquanto o Præmium V tem uma exposição a acções mais elevada.
Os proveitos decorrentes da prestação de serviços no valor de 11.673,0 milhares de euros registaram uma redução de 2,8% face a 2008, em resultado da diminuição de proveitos com a gestão de PPR e com as actividades de outras prestações de serviços. Os custos operacionais com 6.302,9 milhares de euros apresentam uma redução de 1,1% em relação a 2008.
A redução dos custos operacionais ficou a dever-se à redução de 10,3% dos custos com pessoal e de 26,0% dos impostos e só não foi mais expressiva devido aos custos com fornecimentos e serviços externos, decorrente fundamentalmente da gestão de activos, que aumentaram 8,6%.
Os resultados líquidos do exercício situaram-se em 4.807,7 milhares de euros, valor que compara com 4.313,9 milhares de euros em 2008, representando um crescimento de 11,5%. A rendibilidade média dos capitais continuou a apresentar um valor interessante com um nível de rendibilidade média de 28,7%, que traduz um incremento de 1,3% face ao valor registado em 2008.
Os capitais próprios totalizaram, em 31 de Dezembro de 2009, 17 012,2 milhares de euros e a margem de solvência apresentou um nível de cobertura de 219%.
Em 2008, a Millenniumbcp Fortis apresentou crescimentos acima da média do mercado nacional tanto em Vida como em Não Vida, com um volume de prémios de seguro directo de 2.426 milhões de euros. No Ramo Vida, o volume de prémios de seguro directo situou-se nos 2.238 milhões de euros, registando um expressivo crescimento de 29% face ao ano anterior.
É de destacar a evolução dos produtos PPR, cujos prémios mais do que duplicaram face ao ano anterior, e a evolução dos produtos Unit-Linked com um significativo aumento de 44%. De salientar, ainda, o facto de o mercado apresentar para os mesmos ramos crescimentos de 45% e 25%, respectivamente.
No ramo Não Vida, é de destacar um acréscimo nos prémios de seguro directo de 8% face ao ano anterior, facto tanto mais assinalável dado o decréscimo de 1% registado no mercado segurador, condicionado pela fraca performance da nossa economia e por uma intensa concorrência entre operadores.