A reprodução do periquito australiano é bem simples, se o casal tiver condições adequadas (alimentação e um ninho), ele irá se reproduzir facilmente, mesmo em gaiolas.
Após acasalarem, a fêmea bota de 3 a 6 ovos e começa a incubação, passado este período de 15 dias, os filhotes começaram a nascerem e depois, de pouco tempo, eles se tornam independentes.
Cabe ressaltar que a fêmea só começa a incubar após botar todos os ovos, logo, é normal que nasça filhotes em períodos diferentes (na maioria das vezes, nasce três primeiro e depois de alguns dias os demais).