İntegral Menkul Değerler Araştırma Departmanının hazırladığı Forex Bülteni aşağıda yer almaktadır:
Günün Ajandası
İngiltere İnşaat PMI (Ağustos): 2016 yılında en düşük 45.9 en yüksek 55.0 olarak açıklanan veri 2016 yılını 54.2 seviyesinden kapattı. 2017 yılı Ocak ayında 52.2 seviyesinde açıklanan veri yılı 52.2 seviyesinde kapattı. 2018 yılına ise 50.2 seviyesinden başlayan İngiltere İnşaat PMI verisi en son temmuz ayında 55.8 seviyesinde açıklandı. Ağustos ayına yönelik piyasada oluşan beklenti 54.9 seviyesinde ağırlık kazanmış durumda. (11:30)
İngiltere Merkez Bankası Başkanı M.Carney Konuşması: İngiltere Merkez Bankası Başkanı M. Carney Londra’da konuşma yapması bekleniyor. Açıklamaları önemli olabilir. (15:15)
ABD İmalat PMI (Ağustos): 2016 yılına 52.4 seviyesinden başlayan ABD imalat PMI verisi geçtiğimiz yıl mayıs ayında son üç yılın en düşük seviyesi olan 50.7’ye geriledi. 2016 yılını 54.3 seviyesinde kapatan veri, ocak ayında 55.0 seviyesine yükselmesinin ardından şubat ayında 54.2 seviyesine bir miktar ivme kaybettiği görülüyor. Haziran ayında 52.0 seviyesinde açıklanan veri 2017 yılını 55.1 seviyesinde kapattı. 2018 yılı Ocak ayında 55.5 seviyesinde açıklanan veri şubat ayında 55.3 seviyesinde geldi. Nisan ayında son üç yılın en yüksek rakamı olan 56.5 seviyesine yükselen veri haziran ayında 54.6 seviyesine geriledi. En son temmuz ayında 55.3 ve Ağustos ayının ilk okuma verisinde 54.5 olarak açıklanan verinin ağustos ayına yönelik final verisinin açıklanması bekleniyor. Verinin piyasada oluşan beklentisi birinci okumaya paralel olarak 54.5 seviyesinde şekil kazanmış durumda. (16:45)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, Kırgızistan Cumhurbaşkanı S. Ceenbekov’ın ev sahipliğinde “Türk Konseyi 6. Devlet Başkanları Zirvesi” ne katıldı. Açıklamalarda bulunan Erdoğan, uluslararası ticaretin dolara olan bağımlılığının, artık karşılarına bir engel olarak çıkmaya başladığını ve kendi para birimleriyle ticaret yapılması seçeneği üzerinde yoğunlaşmayı önerdiklerini belirtti.
Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak konuşmasında, gellinen seviyenin enflasyonla top yekün mücadele gerektirdiğini belirtti. Son aylarda Döviz kurunda görülen yükselişin enflasyon görünümünün kötüleşmesine önemli ölçüde etki ettiğini, bu etkinin Eylül-Ekim aylarından sonra azalmaya başlayacağını tahmin ettiklerini, fiyatlarda dengelenme sağlanana kadar para politikasının sıkı duruşunun devam edeceğini öngördüklerini, bu noktada maliye politikasının da sıkı para politikası duruşuna eşlik edeceğini ifade etti. Albayrak, açıklamalarında, Türkiye’nin IMF’ye başvurmak gibi bir planı olmadığını da vurguladı. Doğrudan yabancı yatırımcı çekmeye odaklandıklarına konuşmasında yer verdi.
Türkiye Ticaret Bakanlığı tarafından yayınlanan basın duyurusunda, Türkiye ile Katar arasında ticaret ve ekonomik ortaklık anlaşmasının paraflanacağını duyurdu. Buna göre, Ticaret Bakanı Ruhsar Pekcan ile Katar Ekonomi ve Ticaret Bakanı Ahmed bin Muhammed bin Cassim el-Sani, Ticaret ve Ekonomik Ortaklım Anlaşmasını paraflamak üzere bir araya geleceği belirtildi.
TCMB yayınlamış olduğu duyurusunda, Merkez Bankası fiyat istikrarını desteklemek amacıyla gerekli tepkiyi vereceğini belirtti. Bu çerçevede, daha önce yapılan iletişimle de uyumlu olmak üzere, son gelişmeler dikkate alınarak Eylül ayı Para Politikası Kurulu toplantısında parasal duruş yeniden şekillendirileceğini ve Merkez Bankası fiyat istikrarı temel amacı doğrultusunda elindeki bütün araçları kullanmaya devam edeceğini duyurusunda yer verdi.
Türkiye’de enflasyon ağustos ayında yıllık bazda beklentilerin ve bir önceki ayın üzerinde %17.90 olurken, aylık bazda %2.30 olarak açıklandı. Aynı dönemde, Çekirdek enflasyon yıllık bazda %17.22 ile bir önceki aya göre artış kaydetti. ÜFE rakamları aynı dönemde aylık %6.60 ve yıllık %32.13 ile bir önceki döneme göre yükselmiş oldu.
Avrupa
İngiltere Başbakanı Theresa May’in Sözcüsü James Slack açıklamasında, İngiltere Merkez Bankası (BOE) Başkanı Mark Carney’nin 2019 yılında görevini bırakmasının hala beklendiğini belirtti.
İngiltere’de imallat sektörünü yansıtan PMI ağustos ayında beklentilerin altında 52.8 olarak açıklandı.
Euro Bölgesi imalat PMI ağustos ayında bir önceki aya göre değişim göstermeyerek 54.6 olarak gerçekleşti.
Arjantin
Arjantin Devlet Başkanı Macri, gelirleri artırmak amacıyla ihracatçıların vergilendirileceğini açıkladı
Forex Yorumları
Ons altın sınırlı tepki vermeye devam ediyor
Altın fiyatları, ABD’nin Çin ve Kanada ile dış ticaret konusundaki anlaşmazlığının arttığı bir ortamda haftanın ikinci işlem gününe 1200$ seviyesinden başladı. ABD Başkanı Trump’ın Çin ve Kanada’ya daha sert bir tutumla yaklaşacağına yönelik haber akışları altın fiyatlarında güvenli liman özelliğini ön plana çıkarmış görünmüyor. Şimdilik piyasa ikili ilişkilerde ticaret savaşlarını ön plana getiren yaptırım sürecini güçlü bir şekilde fiyatlamıyor. Bununla birlikte altın tarafında talep halen daha zayıf. Küresel piyasalarda oyun kurucu Merkez Bankalarının enflasyon hedeflerine yaklaşması da altın fiyatları üzerinde genel biir baskı kurmakta.
Teknik Analiz: Gün içi işlemlerinde 1213$ üzerindeki seyirlerin saatlik olarak kalıcı olmasına dikkat etmekte fayda olabilir. Aksi takdirde 1213$ seviyesi yakınlarında terse kalma riski olabilir. Büyük resimde ise 200 haftalık ortalamaya denk gelen 1234$ seviyesinin üzerini mesken edinmesi uzun vadeli yükseliş potansiyeline olanak tanıyabilir. Bununla birlikte 1194$ destek seviyesi yakınların yukarı yönlü zayıf tepkiler gelmekte. 1194$ seviyesi aşağı yönde kırılmadığı sürece tepkiler 1213$ seviyesine doğru devam edebilir.
Ons Altın
Direnç: 1207 / 1213 / 1221
Destek: 1200 / 1195 1180
Gümüş
Direnç: 18.00 / 18.50 / 20.10
Destek: 14.40 / 13.50
Kasırga hazırlığı petrol fiyatlarını harekete geçirdi
Amerikan tipi ham petrol, kasırga öncesi Meksika Körfezi’ndeki 2 petrol platformunun tahliyesinden sonra, varil başına 70 dolara çıktı. Petrol fiyatları, İran petrolü alıcılarının, Kasım ayında başlayacak olan ABD yaptırımları öncesi dalgalı bir seyir izlemeye devam ediyor.. Petrol fiyatlarında ana hikaye global büyümeye yönelik endişeler. Her ne kadar ABD Başkanı Trump Çin ve Kanada üzerinde daha sert yaptırımlara hazırlandığını belirtse de şimdilik ülke ekonomilerine yansımaları sınırlı olduğundan piyasa fiyatlaması çok keskin olmamakta. Bugün Amerika Petrol Enstitüsü tarafından özel sektör petrol stokları açıklanacak ancak yarın resmi ham petrol stokları petrol fiyatları üzerinde anlık fiyat hareketlerine sebebiyet verebilir.
Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrol (WTI), haftalık periyotta yükselen kanal içerisindeki seyrine devam ediyor. Petrol, 70.10$ – 70.20$ direnç bandını yukarı yönde zorluyor. Burası petrol fiyatının yukarı yönde devam etmesi açısından aşılması gereken önemli bir nokta. Bu direnç noktasına yönelik oluşabilecek bir yerleşik seyir petrol fiyatını ilk aşamada 71.40$ direnç seviyesine taşıyabilir. Aksi takdirde 69.50$ seviyesi izlenmeye devam ediyor olacağız.
WTI
Dirençler: 71.20 / 72.75
Destekler: 70.10 / 69.50 / 67.40
Brent
Diirençler: 79.50 / 80.55
Destekler: 77.40 / 75.30 / 73.00
Euro/Dolar yatay
EUR/USD 1.1740 – 1.1535 aralığında kontrol altında kalmaya devam ediyor. Paritedeki yükselişlerin satış fırsatı olarak kullanıldığını hatırlatmakta fayda var. Dün Euro Bölgesinde açıklanan PMI rakamlarında ekonomik aktivitelerin yavaşlama eğiliminde olduğuna işaret etmesi, piyasanın Euro’yu almak için aceleci olmadığının katını oldu. Bununla birlikte ABD Başkanı Trump Çin ve Kanada’ya karşı ek vergi yaptırımlarına hazırlansa da piyasa bunu kısa vadede yeni trend değiştirici bir hareket olarak algılamayabilir. Buna karşın yakın dönemde yaptırımların etkisi ülke ekonomilerin ekonomik aktivitelerini tehlikeye atacak nitelikte olması halinde trend yönünde değişiklik söz konusu olabilir. Şimdilik Euro/Dolar paritesi için 1.1740 – 1.1535 aralığını takip etmeye devam ediyoruz. Bu gün Euro Bölgesinden önem düzeyi yüksek bir veri açıklanmayacak. ABD’de imalat PMI, inşaat harcamaları ve ISM imalat PMI verileri takip edillecek.
Teknik Analiz: EURUSD paritesi geniş bant aralığında dalgalanmaya devam ediyor. Genel olarak paritede 1.1740 – 1.1745 bandında alımların zayıfladığını ve satış yönlü işlemlerin ağılık kazandığını izliyoruz. Bununla birlikte 1.1740 seviyesine denk gelen 50 günlük hareketli ortalama bu seviyenin önemini bir kez daha artırıyor. Paritenin 1.1740 bandına doğru oluşan yükselişinde sabırlı olmak buna karşın 1.1740 seviyesi üzerinde yerleşik seyirler oluşmadığı takdirde kontrollü olarak geri çekilmeleri değerlendirmeye yönelik strateji benimsenebilir. Geri çekilmelerde 1.1535 seviyesinden yukarı yönlü güçlü tepkiler gelmekte. Bu seviye aşağı yönde kırılmadığı sürece buradan yukarı yönlü tepki denemeleri oluşabilir.
Dirençler: 1.1740 / 1.1820 / 1.1875
Destekler: 1.1535 / 1.1470
Sterlin Dolar karşısında güçlü duramıyor
İngiltere’de Merkez Bankası Başkanı Carney’in görev süresine yönelik tartışmalar devam ederken Sterlin Dolar karşısında güçlü durmakta zorlanıyor. Bu sabah dolar endeksiinin 95 seviyesi üzerinde güçlenmeye devam etmesi Sterlin üzerinde baskı kurmaya devam ediyor. Paritede bu sabah işlemler 1.2850 destek seviyesi yakınlarından geçmekte. Veri takviminde İngiltere’den inşaat PMI verileri ile İngiltere Merkez Bankası Başkanı M. Carney’in konuşması dikkat çekerken ABD’de imalat PMI, inşaat harcamaları ve ISM imalat PMI verileri takip edilecek. Veri takibi dışında küresel piyasalarda ticaret savaşlarına yönelik haber akışları da piyasanın takibinde olmaya devam ediyor.
Teknik Analiz: Sterlin/Dolar 50 günlük ortalamaya denk gelen 1.3020 seviyesinin hakimiyetinde hareket etmeye devam ediyor. Paritede yatay destek noktası olan 1.2850 seviyesinden yukarı yönde tepkiler gelmemesi halinde satış baskısının artabileceğini düşünmekteyiz.
Direnç: 1.2915 / 1.3020 / 1.3125
Destek: 1.2850 / 1.2720
DolarTL 6.50-6.75 aralığında
USDTRY paritesi bu sabah forex piyasalarında 6.5925 seviyesinde seyrediyor. DolarTL paritesi son 48 saattir oldukça sakin bir seyir göstermeekte. Dün TCMB’nin enflasyon verisi sonrasında yaptığı açıklama faiz artırım sinyal olarak algılanmış olsa da Dolar kurunda önemli bir geri çekilme olmadı. Bu piyasada güven sorunun devam ettiğini göstermekte. Dolar endeksi bu sabah sakin. TL, GOP para birimleri arasında şimdilik an itibari ile hafif pozitif ayrışmış görünüyor. Bugün içeride TCMB enflasyon değerlendirmesi verisi alınacak. Ayrıca reel efektif döviz kuru endeksi açıklanacak. TL üzerinde fazla etki yaratmasını beklemediğimiz veriler. ABD tarafında ise PMI verileri ve Fed üyesi Evans konuşması akşam saatlerinde takip edilecek.
Teknik Analiz: DolarTL kuru son 48 saattir 6.75 ile 6.50 arasında dalgalanıyor. 6.75 direncinin geçilmesi durumunda yukarı yönlü hareket 6.80 ve üzerine doğru hızlanabilir. Buna karşın 6.50 desteğinin kırılması durumunda ise 6.40 seviyelerine doğru gevşeme görülebilir.
Destekler: 6.50 / 6.40 / 6.30
Dirençler: 6.75 / 6.80 / 7.02
EURTRY Teknik Seviyeler
Destekler: 7.57 / 7.46 / 7.27
Dirençler: 7.75 / 7.85 / 7.95
USDJPY paritesinde dar bant içerisinde sıkışık hareket
USDJPY paritesi bu sabah forex piyasalarında 111.13 seviyesinde seyrediyor. ABD ve Çin arasındaki, ticaret savaşları bir yandan Japon Yeni için güvenli liman özelliğini çalıştırıp Yen’i güçlü tutarken, Fed faiz artışları ise ABD Dolarının güçlü kalmasını sağlıyor. Bu iki faktör henüz USDJPY paritesinde birbirine üstünlük sağlamış değil parite Haziran ayından bu güne 110-113 arasında geniş bir bant içerisinde dalgalanıyor. ABD tarafında PMI verileri ve Fed üyesi Evans konuşması akşam saatlerinde takip edilecek.
Teknik Analiz: USDJPY için Teknik olarak bir iki günlük vadede belirgin bir yön belirlemek zor. 110.90 ile 111.20 arasında dar bir aralıkta izlenebilir. USDJPY’nin 111.20 direncini geçmesi durumunda 111.50 seviyesine doğru hareket görebiliriz. Buna karşın 110.90 desteğinin kırılması durumunda ise 110.80 desteğine doğru aşağı yönlü hareket hızlanabilir.
Destekler: 110.90 / 110.80 / 110.70
Dirençler: 111.20 // 111.33 / 111.50
DAX 50 günlük ortalaması altında kalmaya devam ediyor
Küresel piyasalar Çin kaynaklı endişelerle baskı altında. Bununla beraber ABD Başkanı Trump’ın Çin’e yönelik ek vergileri gündeme getirmesi risk iştahını söndürmüş durumda. Buna karşın bu sabah Asya endekslerinde karışık bir tablo bulunmakta. Muhtemelen piyasa kayıplarını toparlama çabasına girmiş olabilir. Bugünün veri takviminde Almanya’dan açıklanacak bir veri bulunmamakta. Bu nedenle veri bazlı bir hareketten ziyade piyasa koşulların getirdiği istek, endeks üzerinde etkili olacaktır.
Teknik Analiz: DAX CFD kontratı 50 günlük hareketli ortalamasına denk gelen 12490 seviyesi altında hareket etmeye devam ediyor. Kısa vadede CFD’nin güç toplaması için 12490 seviyesi, üzerinde güçlü tepki hareketlerine açık hale gelmesi gerekmekte. Aksi durumda Kontrattaki zayıf seyir 12100 destek seviyesine doğru sürebilir.
Direnç: 12490 / 12524 / 12740
Destek: 12294 / 12215 / 12100
Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanaccak Veri Beklenti Önceki
10:30 TRY Orta TCMB Aylık Enflasyon Değerlendirmesi(Ağustos)
11:30 GBP Yüksek İngiltere İnşaat PMI (Ağustos) 54.9 55.8
14:30 TRY Orta Türkiye Reel Efektif Döviz Kuru Endeksi (Ağustos) 76.01
15:15 GBP Yüksek İngiltere Merkez Bankası Başkanı M. Carney Konuşması
16:45 USD Yüksek ABD İmalat PMI (Ağustos) 54.5 54.5
17:00 USD Orta ABD İnşaat Harcamaları (Aylık) (Temmuz) 0,40% -1,10%
17:00 USD Yüksek ABD ISM İmalat PMI (Ağustos) 57.6 58.1
17:30 USD Orta Fed Evans Konuşması (Alternatif Üye)
İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.integralmenkul.com.tr
***
Yasal Uyarı
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.