Intermediario financiero
# Intermediario financiero

Un intermediario financiero es una institución o persona que sirve mediador entre diversas partes para facilita financieras. Entre los tipos de intermediarios financieros más comunes se cuentan los bancos comerciales y de inversión, los corredores de valores, los fondos de inversión conjuntos y las bolsas de valores. Los intermediarios financieros reasignan capital desinvertido a empresas productivas a través de diversos tipos de deudas, equidades o estructuras híbridas de participación en inversiones.

A través del proceso de intermediación financiera, ciertos activos o pasivos se transforman en activos o pasivos diferentes. Como tales, los intermediarios financieros canalizan fondos desde personas quiénes tienen excedentes o superávits de capital (ahorradores) a quienes requieren fondos líquidos para llevar a cabo una actividad empresarial concreta (inversores).

Suele definirse como intermediario financiero a cualquier institución que facilite la canalización de fondos entre los prestamistas y los prestatarios indirectamente. Es decir, los ahorradores (prestamistas) dan fondos a una institución de intermediación (como un banco), y esta institución da esos fondos a los gastadores (prestatarios). Dicha transferencia de capital puede efectuarse en forma de préstamos o hipotecas..

En el contexto de la financiación climática y del desarrollo, el término "intermediario financiero" se utiliza por regla general para hacer referencia a los intermediarios del sector privado, tales como bancos, equidades privadas, fondos de capital de riesgo, compañías de arrendamiento financiero, fondos de seguros y de pensiones, y proveedores de micro-crédito. Las instituciones financieras internacionales se están decantando de forma creciente por la provisión de financiación mediante compañías del sector financiero, en detrimento de la financiación directa de proyectos.

## Funciones

La hipótesis de intermediarios financieros adoptada por la economía dominante, recoge las siguientes tres funciones principales que estos llevan a cabo:

* Los acreedores proporcionan una línea de crédito a clientes cualificados y recogen las primas de instrumentos de deuda, como por ejemplo préstamos para financiar casas, educación, coches, tarjetas de crédito, negocios pequeños, y necesidades personales. Ello se logra gracias a la conversión de los pasivos a corto plazo en activos a largo plazo (los bancos tratan con un número elevado de prestamistas y prestatarios, y reconcilian sus necesidades de divergentes).
* Transformación de riesgo: consiste en la conversión de inversiones arriesgadas en inversiones relativamente libres de riesgos (financiando a varios prestatarios de forma simultánea, para así reducir el riesgo).
* Denominación de comodidad: se emparejan depósitos pequeños con préstamos grandes y depósitos grandes con préstamos pequeños.

## Tipos

Según el punto de vista económico dominante en las operaciones monetarias, las siguientes instituciones se consideran como intermediarios financieros o pueden ejercer como tales:

* Bancos
* Bancos de ahorros mutuos
* Bancos de ahorros
* Sociedades inmobiliarias y de construcción
* Uniones de crédito
* Asesores financieros o brokers
* Compañías de seguros
* Esquemas de inversión colectiva
* Fondos de pensiones
* Sociedades cooperativas
* Bolsas de valores

En virtud del punto de vista alternativo sobre las operaciones monetarias y bancarias, no es posible clasificar a los bancos como intermediarios, sino como "instituciones cuya función esencial es la creación del dinero", mientras que los fondos de inversión se adscriben a la categoría de "intermediarios supuestos".

