als_Latn dik_Latn sna_Latn
Çfarë është Modelimi Financiar?
Modelimi financiar është një mjet që mund të përdoret për të parashikuar një foto të një të sigurisë ose të një instrumenti financiar ose ecurinë financiare të ardhshme të kompanisë bazuar në performancën historike të subjektit. Modelimi financiar përfshin përgatitjen e kompanisë detajuara modele të veçanta të cilat janë përdorur më pas për qëllim të marrjes së vendimeve dhe kryerjen e analizave financiare. Ajo nuk është tjetër vetëm ndërtimin e një përfaqësim financiare të disa, ose të gjitha, aspekte të sigurisë të fortë apo e dhënë. OR it is mathematical model of different aspects of financial health of a given company and this model can be made on a simple not book paper or in excel, with later it is easily possible to analyse the impact of different assumptions or change in value of various variables hence gives the more flexibility. Modelimit financiar është një pasqyrë që tregon nëse
- Një Organizata është në nevojë për fonde shtesë (borxhi ose kapitali) ose jo
- si një biznes do të reagojnë në situata të ndryshme financiare ose kushtet e tregut
- Në cilat kompani duhet të bëjë investim për kthime më të mira dmth. Analizë krahasuese
- Analyzing and defining the risk level
- A ka kompania kishte një ndryshim në drejtim që është në humbje të konsumatorëve, zgjerim etj.
- Identifikimi i Planeve Strategjike dhe Tregtare përmes gjetjen e forta dhe të dobëta.
- Kjo është një teknikë për të vlerësuar dhe analizuar Firmat, IPOs dhe FPOs
Një model i mirë financiar duhet të
- Të jetë relativisht i thjeshtë
- Fokusimi në shoferët kyçe fluksit të mjeteve monetare
- Në mënyrë të qartë të përcjellë supozime dhe konkluzione
- Vlerësoni Rreziqet
Financial Modeling forms a core of various other Finance areas like Research ekuitetit,Investimeve Bankare, Credit Research etj. If you are searching for a Financial Modeling Online Course/Training then you may consider one of our Kurse Modelimi Financiare këtu.
Aplikacionet e Modelimi Financiar
The purpose of Financial Modeling is to build a Financial Model which can enable a person to take better financial decision.The decision could be affected by future cash flow projections , Struktura e borxhit për kompaninë etj. All these factors may affect the viability for a project or investment in a company.The Applications of Financial Modeling mainly includes the followings :
- Një aplikimet e Modelimi Financiar mund të jenë Vlerësimi Biznes që është vendosur e vlerës së drejtë për një biznes . Financial Modeling will help participants to reach to a price they are willing to pay or accept for the selling business.
- Second applications of financial modeling is Organization’s decision making and scenario preparation .Financial Modeling is used by organizations for future planning their long term goals according to different situations that may arise.
- Për të vendosur e Kostos së Kapitalit - në qoftë se një kompani do të investojë në një projekt të ri atëherë Modelimi financiar për të do të japë analiza për të borxhit / strukturës kapitalit dhe pritje në kthim nga investitorët ,duke vendosur standartet në lidhje me projekt për të përmbushur .
- Capital Budgeting -Financial Modeling helps companies determine alloting resources for major expenditure or investment etc.Purpose – increasing the value for the firm.
- Projekti Financiare
- Analiza Pasqyra Financiare
Mjete Analiza themelor financiar përfshijnë
- Pasqyrat financiare Madhësia e zakonshme
- Analiza e raporteve të ndryshme
- Trendi ose Pattern Analiza
- Comparatives industriale
Praktikat më të mira në Modelimi Financiar
In Financial Modeling it is desired that the working should be error less and should be easier to read and understand for audit purposes. Duke ndjekur këto parime kyçe, Modeli do të jetë më e lehtë për të lundruar dhe të kontrolloni, dhe i besueshëm.
- Për rezultate më të dukshme që ne duhet të ndjekim firmave format standard
- Mbajtja e numrit të duhur të fletëve
- Duke përdorur prishet faqe kudo që kërkohet
- Shkrimi Përmbledhje Ekzekutive në krye nëse të dëshirueshme
- Ruajtja versionet e dokumenteve në qoftë se në të ardhmen deri shkallë pritet
Pikat e mëposhtme duhet të mbahet në mend:
Spreadsheet Projektimi
- Duke përdorur blloqe modulare spreadsheet do të bëjë ndryshimin e çdo fletë të lehtë pa ndikuar të tjerët.
- Mbrojtja e duhur i duhet kushtuar fletëve dhe librave të punës nga e shfrytëzimit të paautorizuar.
- Fletët Etiketimi, kolona dhe rreshtave me krerët e tyre të zbatueshme në mënyrë që dosjet do të bëhet e lehtë për të ndjekur.
Dokumenti më i mirë supozimet tuaja
- Supozimet dokumentacioni ndihmon me vlefshmërinë & shmang keqinterpretimet.
- Listing supozime do të jetë e dobishme për të kuptuar më lehtë dhe më të shpejtë.
- Shtimi i të dhënave burimore, si dhe llogaritjet do të sigurojë një hartë të mirë.
Përdorimi Linking dhe jo hard-coding
- Lidhja kudo që kërkohet do të jetë një praktikë e mirë e tillë që kur ndryshimi inputeve, rezultatet do të ndryshohet automatikisht
- Ajo do të kurseni shumë të hassles në fazën përfundimtare apo në fazën e punës
Lehtësuar hyrjen Data në një vend i vetëm
- Shmangni retyping e të dhënave, futur atë një herë si një burim dhe referenca ajo do të kishte kuptim të mirë.
- Është gjithmonë më mirë për të lidhur vlerën e qelizave në vend se të shkruar vlerën numerike për llogaritje.
Praktika e mirë është duke përdorur formulat në përputhje
- Duke përdorur formulat dhe funksionet do të jenë të sakta dhe do të kurseni kohë.
- Mos kopjoni formulën nga një fletë në një tjetër si ajo do të krijojë lidhje në fotografi.
- Shmangni shtyllat panevojshme bosh dhe rreshtave si kjo mund të jetë i lodhshëm në kohën e marrjes tabelave apo tabela të tjera.
- Krijimi Templates do të jetë e dobishme
Listat Formatimi
- Të jetë i saktë me shkallë term akset
- Creating a VBA Style Guide containing rules and details about coding standards is good
Format dhe Label qartë
- Është shumë e rëndësishme për qelizat format siç duhet dmth. ne duhet të ndjekim praktikat standarde p.sh.. ne duhet të përdorim simbole për monedhën , Vlerat përqindjet etj. , which will make model easier for reading.
- Në Modelimi Financiar etiketimi të qartë është shumë e rëndësishme për të përmirësuar lehtësi leximi
- Provoni të përdorni ngjyra të ndryshme sfond për të dalluar zonat hyrëse dhe pjesë llogaritjes
Common Modelimi Financiar Qasjet
Modelimi Financiar - Pasqyra e të ardhurave: Line Item Drivers
një) Modelimi Financiare -Revenues Projeksionet Për shumicën e kompanive të ardhurat janë një shofer themelore e performancës ekonomike. Një model i projektuar mirë dhe logjik të ardhurat pasqyruar me saktësi llojin dhe shumat e flukseve të të ardhurave është shumë e rëndësishme. Ka aq shumë mënyra për të hartuar një plan të ardhurave si ka biznese. Disa lloje të zakonshme përfshijnë:
- Sales Growth: Sales growth assumption in each period defines the change from the previous period. Kjo është metodë e thjeshtë dhe përdoret zakonisht, por nuk ofron njohuri në komponentët apo dinamikës së rritjes.
- Inflacioniste dhe Vëllimi / Mix Efektet: Instead of a simple growth assumption, një faktor inflacioni i çmimeve dhe një faktor vëllim janë përdorur. Kjo qasje e dobishme lejon modelimin e kostove fikse dhe të ndryshueshme në kompanitë multi produktit dhe merr në çmimin e llogarisë vs lëvizjet e vëllimit.
- Njësia Sasia, Ndryshimi në Volumin, Çmimi mesatar dhe Ndryshimi në Çmimi: This method is appropriate for businesses which have simple product mix; ajo lejon analizën e ndikimit të disa variablave kyçe.
- Dollar Madhësia e Tregut dhe Rritjes: Market Share and Change in Share – Useful for cases where information is available on market dynamics and where these assumptions are likely to be fundamental to a decision. Për shembull: Industria Telekom
- Njësia Madhësia e Tregut dhe Rritjes: This is more detailed than the preceding case and is useful when pricing in the market is a key variable. (Për një kompani me një strategji të çmimeve-skontuar, për shembull, ose një të mirë të primit race me çmim player ngrohtë) e.g. Tregu luksoze makinë
- Kapaciteti Volume, Shfrytëzimi i kapaciteteve dhe Mesatar Çmimi: These assumptions can be important for businesses where production capacity is important to the decision. (Në blerjen e kapaciteteve shtesë, për shembull, ose për të përcaktuar nëse zgjerimi do të kërkonte investime të reja.)
- Produkt Disponueshmëria dhe Çmimeve
- Të ardhurat e nxitur nga investimet në kryeqytet, marketingut ose R&D
- Të ardhurat në bazë të bazës së të instaluar (shitjet e vazhdueshme e pjesëve, disposables, shërbim dhe shtesat etj). Examples include classic razor-blade businesses and businesses like computers where sales of service, software dhe përmirësimet janë të rëndësishme. Modelimin e bazës së të instaluar është kyç (Futjet më të reja të bazës, tretje në bazë, Të ardhurat e vazhdueshme për të konsumatorëve etj).
- Bazuar punonjës: Për shembull, firmat ardhurat e firmave profesionale të shërbimeve ose të shitjes me bazë të tilla si brokerat. Modelimi duhet të përqëndrohet në stafin neto, të ardhurat për punëtor (shpesh në bazë të orëve billable). Modelet më të hollësishme do të përfshijë vjetërsi dhe faktorë të tjerë që ndikojnë në çmimet.
- Dyqan, objektit ose pamjet Sheshi i bazuar: Retail companies are often modeled based on the basis of stores (Dyqane të vjetra plus dyqane të reja në çdo vit) dhe të ardhurat në dyqan.
- Okupimi-faktor bazë në: This approach is applicable to airlines, hotele, kinemash dhe biznese të tjera me kosto të ulët margjinale.
b) Modelimi Financiar - Kostot projeksionet Shoferët përfshijnë:
- Përqindja e të Ardhurave: Simple but offers no insight into any leverage (Ekonomia e shkallës ose barrë kosto fikse
- Shpenzimet e tjera se amortizimit si përqindje e të ardhurave dhe të amortizimit nga një orar të veçantë: This approach is really the minimum acceptable in most cases, dhe lejet vetëm analiza të pjesshëm të levave operativ.
- Kostot variabile në bazë të të ardhurave ose të vëllimit, Kostot fikse bazuar në trendet dhe amortizimin historike nga një orar të veçantë: This approach is the minimum necessary for sensitivity analysis of profitability based on multiple revenue scenarios
c) Modelimi Financiar - Shpenzimet operative
- Përgjithshme dhe Administrative: Generally treated as % e të Ardhurave
- Shitje dhe Marketing: Generally modeled as % e të Ardhurave. Në disa raste, ajo është në fakt një shofer të ardhurave dhe jo i shtyrë nga të hyrat. Për shembull, biznesit brokerimi ose luan tregtare dhe marketingut firmat pastër.
- R&D: Generally R&Shpenzimet D trajtohen si % e të ardhurave.
d) Modelimi Financiar - Shpenzimet e interesit (ose shpenzim neto nga interesi):
- Kjo është një nga disa artikujve pasqyrën e të ardhurave që është e drejtuar nga informata e bilancit të gjendjes. A interest schedule is generally developed to i) calculate interest received on cash and short term investments and ii) calculate interest expenses arising from all types of debt. Supozimet e normave të interesit janë të nevojshme.
- Ending bilancin e vitit të kaluar mund të përdoret për të llogaritur shpenzimet e interesit për të shmangur referencën rrethore në excel
- Bilanci mesatar mund të përdoret gjithashtu (ajo do të japë referenca rrethore pse)
dhe) Modelimi Financiar - Tatimi në të ardhura:
- Norma efektive e taksave është në përgjithësi përdoret. Norma efektive është llogaritur si Tatimet e paguara / Të ardhura Para-Taksave.
- Për vitet e ardhshme, ose norma tatimore margjinale ekuivalente me vendin e themelimit është marrë ose në qoftë se norma efektive është shumë më e vogël se norma tatimore margjinale pastaj gjatë viteve fillestare, Norma e tatimit mund të jetë i ulët, por gradualisht do të duhet të jenë të lëvizur në normë tatimore margjinale. Për shembull, Në Indi, norma margjinale tatimore e saj është 33%.
Bilanci i gjendjes: Line Item Drivers (Aktivet)
- Cash and Cash Equivalents:
- E lidhur me para të gatshme nga Cash Flow Deklarata
- Llogaritë e arkëtueshme (Pjesë e Punës Capital Listës):
- Modeluar përgjithësisht si Ditët Sales papaguara;
- Qarkullim e arkëtueshme = arketueshme / Sales * 365
- Një ma më i detajuar qasje përfshijnë plakjen ose arkëtueshme nga segmentin e biznesit nëse koleksionet ndryshojnë gjerësisht nga segmente
- Ditët e arkëtueshme = qarkullim arkëtueshme / 365 * Të ardhurat
- Inventarët (Pjesë e Punës Capital Listës):
- Inventarët janë të shtyrë nga shpenzimet (kurrë nga shitjet);
- Qarkullim Inventari = Inventari / cogs * 365; Për historik
- Supozojmë një numër qarkullim Inventar për vitet e ardhshme, bazuar në trendin historik apo udhëzimit të menaxhimit dhe pastaj të llogaritur Inventari duke përdorur formulën e dhënë më poshtë
- Ditë Inventari = qarkullim Inventari / 365 cogs *; For Forecast
- Asetet tjera aktuale (Pjesë e Punës Capital Listës):
- Modeluar si % e shitjeve
- Mjetet themelore (Pronë, Makineri e Pajisje)
- Orari i veçantë është përgatitur duke marrë në konsideratë komponentëve të ndryshëm
- Ending Bilanci për PPE = ekuilibër Fillimi + Capex - Zhvlerësimi - Rregullimi për Shitje të Aseteve
Bilanci i gjendjes: Line Item Drivers (Detyrimet)
- Modelimi Financiar - Detyrimet Projeksionet aktuale
- Llogaritë të pagueshme (Pjesë e Punës Capital Listës):
- Te pagueshmet qarkullim = pagueshmet / cogs * 365; Për historik
- Supozojmë pagueshmet ditë qarkullimit për vitet e ardhshme të bazuar në trendin historik apo udhëzime për menaxhimin dhe pastaj të llogaritin e llogarive të pagueshme duke përdorur formulën e dhënë më poshtë
- Llogaritë të pagueshme = Të pagueshmet ditë qarkullimit / 365 * cogs
- Borxhi Afatshkurtër: Usually modeled as part of debt schedule
- Detyrimet përllogaritur: Kept constant most often; A mund të jetë modeluar si % e shitjeve
- Tatimet e shtyra: Kept constant most often; A mund të jetë modeluar si % e shitjeve
- Detyrime të tjera aktuale: A mund të jetë modeluar si % i cogs ose si % e Shitjeve
- Detyrimet afatgjata:
- Tatimet e shtyra: Kept constant most often; A mund të jetë modeluar si % e shitjeve
- Kosto Pension daljes në pension Post: Kept constant most often
- Borxhi afatgjatë: Usually modeled as part of debt schedule (ju lutem referojuni orarin e borxhit në faqen tjetër)
- Key feature of the debt schedule is to use the Revolver facility and how it works so that the minimum cash balance is maintained and ensures that the Cash account does not become negative in case the operating cash flow is negative (Kompanitë në fazën e investimeve që kanë nevojë shumë të borxhit në vitet e para të operimit - cos Telekom për shembull)
- Varg i përgjithshëm i borxhit në raport kapitalit duhet të mbahet nëse ka ndonjë udhëzim nga menaxhmenti
- Balanca e borxhit gjithashtu mund të supozohet që të jetë konstante përveç nëse ekziston nevoja për të rritur borxhin
- Shpalosja e llogarive do të japë afatet dhe kushtet të cilat duhet të kontabilizohen duke ndërtuar orarin e shlyerjes së borxhit
- Për disa industri, si Airlines, Shitje me pakicë etj Qiratë operative mund të keni për të kapitalizuar dhe të konvertohet në borxh. Megjithatë, kjo është një temë komplekse dhe përtej qëllimit të diskutimit në këtë pikë
Kush duhet të studiojë Modelimi Financiar?
The Financial Modeling could be beneficial to a vast majority of peoples,Some of the cases are summarized below
- Të aspirantët e Modeling Kursin Financiare të jenë të gjithë që dëshiron të eksploruar botën e financave dhe të merrni pjesë në vendim-marrje të parave të lidhura. Këta njerëz mund të jenë Ekzekutiv, Planifikimit dhe strategji të biznesit deciders, Menaxherët që punojnë me bankat, Hulumtuesit ekuitetit, Menaxherët e projektit , Analistët e Kërkimit, Njerëz Investimeve Bankare, Menaxherët e portofolit, Bankers komerciale, Menaxherët e rrezikut, Kontabilistëve, dhe të gjithë ata që janë pjesë e departamentit të financave në të gjitha llojet e firmave
- It’s an added advantage for those people who are pursuing CA, MBA, CFA, FRM dhe Commerce diplomuarit
- Gjithashtu kandidatët paturit Diplomë, Diplomë, në fushat teknike si B .TECH apo Inxhinierisë që dëshiron të bëjë një karrierë në financë
- Any individual who just want to gain knowledge out of passion or curiosity
Tani pas ditur Kush mund të bëjë Modeling Kursi Financial tani le të shohim se çfarë të gjitha ajo duhet , to go for a Trajnimi modelim financiar .
Kush mund të bëjë Modelimi Financiar OSE Modelimi Financial Parakushtet:
Pikat e mëposhtme mund të jetë e dobishme :
- Bazat e Financave dhe konceptet e kontabilitetit (e.g. fundamental, Konceptet e vlerësimit etj)
- Etje për të mësuar terminologjinë konceptuale financiare, Procedurat e përgjithshme të biznesit dhe besimit të vetë.
- Përdorimi i Excel
Megjithëse edhe në qoftë se ju e dini asgjë rreth njohurive të përmendura më lart atëherë mos merrni shkurajoj kjo thjesht do të thotë që ju jeni duke menduar për të marrë një kurs i cili fillon nga bazat dhe mbulon MS Excel në detaje si Excel është shumë e domosdoshme për Modelimi Financiar kështu që nuk ka shpëtim dhe kjo pjesë duhet të jetë i fortë Nëse ju doni të shikoni një kurs të tillë Online ofruar nga ne e cila mbulon çdo gjë me hollësi atëherë ju mund të klikoni këtu
als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn ron_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn mlt_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn lmo_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn eng_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn als_Latn cat_Latn als_Latn