A finals de maig de 2004, Lieberman va revelar el Pla Lieberman, proposant que les poblacions i territoris dels jueus israelians i àrabs, incloent alguns ciutadans àrabs d'Israel, fossin "separats". Segons el pla, també conegut com el "Pla d'Intercanvi d'Àrea Poblada", els pobles àrabs d'Israel adjacents a les àrees de l'Autoritat Palestina serien transferits a l'Autoritat Palestina, i només als israelians àrabs que emigren des de la zona cap a les noves fronteres d'Israel i es comprometin a ser lleials a Israel se'ls permetria seguir sent ciutadans israelians. El 30 de maig de 2004, el primer ministre Ariel Sharon va condemnar les declaracions de Lieberman, declarant: "Considerem els àrabs israelians com a part de l'Estat d'Israel". El 4 de juny de 2004, com les disputes sobre el futur pla de desengany
Sharon va destituir Lieberman del gabinet.